Le fabricant indien de scooters électriques Ather Energy prévoit de lever environ 370 millions de dollars lors de son introduction en bourse, selon son prospectus provisoire déposé lundi (PDF), la startup cherchant à profiter de la demande croissante de véhicules électriques sur le troisième plus grand marché automobile mondial.
Basée à Bengaluru, la startup, qui rivalise avec le récemment cotée Ola Electric, vise une valorisation de 1,5 à 2 milliards de dollars, ont déclaré des sources proches du dossier à TechCrunch. La société a déclaré qu'elle vendrait de nouvelles actions lors de l'introduction en bourse ainsi que jusqu'à 22 millions d'actions appartenant à des investisseurs existants.
Ather Energy a refusé de commenter.
La startup a déclaré qu'elle utiliserait les fonds pour financer une nouvelle installation de fabrication dans l'État de Maharashtra, rembourser des emprunts et pour la recherche et le développement.
Les plans d'introduction en bourse d'Ather interviennent alors que le marché indien des véhicules électriques se réchauffe, stimulé par les incitations gouvernementales et la hausse des prix du carburant. Le pays vise à ce que 30 % des voitures privées et 70 % des véhicules commerciaux fonctionnent à l'électricité d'ici 2030.
Soutenu par Hero MotoCorp et le Fonds souverain d'investissement et d'infrastructure National Investment and Infrastructure Fund de l'Inde, Ather Energy détenait environ 19 % du marché des deux-roues électriques fin août, selon les données gouvernementales.
La startup fait face à une concurrence féroce de startups bien financées et de constructeurs automobiles établis se précipitant pour obtenir une part du marché indien des deux-roues électriques en pleine croissance. Ola Electric domine avec une part de marché de 31 %, tandis que TVS Motor et Bajaj Auto détiennent respectivement 20 % et 19 %. Hero a environ 5 % de part de marché.
Les constructeurs automobiles en place intensifient leurs efforts pour accroître leur présence sur le marché des VE en Inde, et ils obtiennent également de bons résultats. Par exemple, la part de marché de Bajaj Auto s'élevait à 11 % fin juin de cette année.
Fondée en 2013 par Tarun Mehta et Swapnil Jain, Ather est connue pour son approche de conception interne - 80 % de ses composants clés sont conçus en interne. La société a levé environ 500 millions de dollars au cours de plusieurs tours, selon Tracxn, et a enregistré une perte de 126 millions de dollars pour un chiffre d'affaires de 213 millions de dollars pour l'exercice clos en mars.
Axis Capital, HSBC, JM Financial et Nomura sont les principaux chefs de file pour l'introduction en bourse d'Ather.
